0800 900 500
EN
Spravodajstvo 15.01.2025 J&T BANKA

Ranný prehľad trhov 15. 1. 2025

 
 
 
Kontakty
 
Patrik Hudec
analytik
+421 904 744 519
hudec@jtbanka.sk
 		 Stanislav Pánis
analytik
+421 911 821 577
panis@jtbanka.sk
Twitter Twitter
 
 
 

Najdôležitejšie udalosti

 
                   
 
  • Americká Wall Street si prešla volatilným dňom, kde úvodný optimizmus z nižšieho rastu výrobných cien rýchlo vyprchal a na trh sa pred dnešnými kľúčovými údajmi o spotrebiteľskej inflácii vrátila nervozita, čo sa pochopiteľne prejavilo i na hlavných indexoch. Na trhu pokračovala rotácia z rastových titulov do hodnotových titulov, a tak najstabilnejšie pôsobil priemyselný index Dow Jones. Vyššia nervozita spojená s rastúcimi dlhopisovými výnosmi a odklonom od rizikových aktív sa logicky najviac prejavila v technologickom sektore, ktorý však za blue chips akciami príliš nezaostával.
  • Obchodovanie na európskom trhu sa skončilo zmiešane, keď pokles viedlo odvetvie ropy a plynu.
  • S lepšími údajmi o vývoji výrobnej inflácie sa dolár oslabil o pol percenta voči euru, ale z dlhodobého hľadiska ide len o drobné oslabenie v rámci dlhodobého rastúceho trendu.
  • S oslabujúcim dolárom sa darilo zlatu, ktoré zaknihovalo viac ako polpercentné zisky.
  • Na opačnej strane barikády stála ropa, ktorá odpísala viac ako percento a ustúpila tak zo svojich štvormesačných maxím. Trh aktuálne sleduje, aký reálny vplyv budú mať najnovšie americké sankcie voči tieňovej flotile ruských tankerov. Analytici odhadujú, že nové sankcie majú potenciál vymazať prebytok 700-tisíc barelov ropy denne, ktorý sa očakáva na tento rok. Skutočný vplyv by však mohol byť oveľa nižší, pretože Rusko a jeho odberatelia nájdu pravdepodobne spôsob, ako tieto sankcie obísť.

Prehľad finančných trhov

 
                   
 

Akciové trhy

Index
Krajina
záver
d/d
w/w
ytd
S&P 500 USA 5842,9 b. 0,11% -1,12% -0,66%
Dow Jones USA 42518,3 b. 0,52% -0,02% -0,06%
NASDAQ Composite USA 19044,4 b. -0,23% -2,28% -1,38%
STOXX Europe 600 EUR 508,3 b. -0,08% -1,24% 0,13%
Nikkei 225 JPY 38474,3 b. -1,83% -4,01% -3,56%

Dlhopisové trhy

Dlhopis
záver
d/d
w/w
ytd
10- ročný americký výnos 4,79 % 1 bps 11 bps 22 bps
10- ročný nemecký výnos 2,65 % 4 bps 17 bps 29 bps
10- ročný britský výnos 4,89 % 0 bps 21 bps 32 bps
10- ročný japonský výnos 1,25 % 4 bps 11 bps 15 bps
10- ročný slovenský výnos 3,66 % 3 bps 11 bps 30 bps
10- ročný český výnos 4,24 % 2 bps 3 bps 3 bps

Komoditné trhy

Komodita
záver
d/d
w/w
ytd
Ropa - Brent (USD za barel), NYMEX 79,92 -1,35% 3,72% 7,07%
Ropa - WTI (USD za barel), ICE 77,50 -1,67% 4,38% 8,06%
Zlato (USD za trojskú uncu), COMEX 2677,46 0,54% 1,09% 2,02%
Elektrina (EUR za MWh) Nemecko 92,80 -1,38% 1,81% -3,58%
Plyn (EUR za MWh) TTF 47,23 -2,52% -1,35% -5,54%

Devízové trhy

Parita
záver
d/d
w/w
ytd
EUR/USD 1,0308 0,61% -0,31% -0,45%
EUR/GBP 0,8439 0,52% 1,78% 1,94%
EUR/CHF 0,9405 0,14% -0,02% 0,05%
EUR/CZK 25,274 0,18% 0,56% 0,28%
EUR/JPY 162,83 0,93% -0,36% 0,03%

Zaujalo nás

 
                   
 

Najslabší majú padáka

Americká spoločnosť Meta Platforms plánuje prepustiť päť percent najmenej výkonných zamestnancov. Nejde však o šetrenie nákladov, ale o snahu zvýšiť v spoločnosti výkonnostnú latku. Uvoľnené miesta spoločnosť plánuje nahradiť novými ľuďmi.

Fondy

 
                   

Názov fondu
1 mesiac
3 mesiace
6 mesiacov
12 mesiacov
Od založenia anualizovane
J&T Bond EUR* 0,58% 1,90% 3,70% 6,39% 4,20%
J&T Select EUR* -0,21% 1,98% 3,13% 8,57% 2,94%
J&T Index EUR* -4,91% -1,55% 1,21% 14,95% 15,82%
J&T Profit* -4,90% -3,76% -1,92% 2,01% -0,21%
J&T ARCH INVESTMENTS CZK H 3,53% 6,02% 7,98% 16,89% N/A
J&T ARCH INVESTMENTS CZK HD N/A N/A N/A N/A N/A
J&T ARCH INVESTMENTS EUR H 3,92% 6,00% 8,16% 15,56% N/A
FTIF-Franklin Technology Fund-A(acc)EUR -4,21% 9,32% 7,55% 32,57% 15,04%
BNP Paribas Funds Disruptive Technology-Classic Cap EUR -3,44% 7,17% 4,40% 27,64% 8,45%
FF - Global Demographics Fund A-ACC-EUR (hedged) -3,32% -2,12% -3,36% 8,95% 8,72%
Amundi Funds US PIONEER Fund -A EUR (C) -2,14% 3,34% 2,63% 27,19% 6,12%
FTIF-Franklin U.S. Opportunities Fund-A(acc)EUR -3,62% 4,41% 8,05% 30,37% 11,56%
BNP Paribas Funds Aqua-Classic Capitalisation EUR -3,64% -4,67% -3,25% 6,70% 8,66%
BNP Paribas Funds Energy Transition-Classic Capitalisation EUR -0,80% 0,90% 0,78% -3,04% 2,21%
BNP Paribas Funds Nordic Small Cap -Classic Capitalisation EUR -3,63% -4,94% -1,42% 14,37% 11,25%

Korporátne dlhopisy

 
                   

Dlhopis
Cena nákup
Cena predaj
Výnos do splatnosti
JTSEC Finance III 5,9%/2029 98,00% 100,00% 5,90%
Triptych 6,4%/2028 98,00% 102,00% 5,90%
JT ARCH Convertible VAR II./2034 101,00% 105,00% N/A
JTSEC Finance III 2029 76,05% 79,05% 5,04%
KKCG FINAN II 5,9%/2029 101,00% 104,00% 4,94%
Ganz House 2028 82,60% 84,60% 5,00%
Downtown Yards 2028 81,16% 83,16% 5,00%
JTEF XIV 6,1%/2029 99,50% 103,50% 5,16%
JT ARCH Convertible VAR I./2034 115,00% 118,00% N/A
JTPEG FSK II 6,25%/2029 99,50% 103,50% 5,34%
JTPEG FSK I 6,5%/2028 101,50% 105,50% 4,99%
JTREF 2 6,5%/2028 101,50% 104,50% 5,03%
JTSEC VAR 2028 99,00% 101,00% 5,57%
Klingerka II 2028 81,16% 83,16% 5,00%
Form Development 6,5%/2029 100,50% 104,50% 5,37%
CPI FS IV 6%/2028 99,00% 103,00% 5,03%
CPI FS V 6,5%/2030 103,00% 107,00% 5,02%
JTEF XIII 6%/2028 101,00% 103,00% 5,02%
JTEF XII 6%/2026 100,00% 102,00% 4,51%
JREF IV 2028 82,49% 84,49% 5,00%
CPI FS III 6,5%/2029 102,00% 106,00% 5,14%
CPI FS II 6%/2027 98,50% 102,50% 5,08%
CPI FS I 5,25%/2025 98,50% 100,50% 4,62%
JTFG XIV 5%/2027 98,00% 100,00% 5,07%
Eurovea 5,5%/2027 98,00% 101,00% 5,04%
JTEF XI 4,25%/2027 97,00% 100,00% 4,29%
JOJ Media House 2026 88,18% 91,18% 5,00%
Eurovea IV 2026 92,20% 94,20% 5,00%
JTFG XII 3,75%/2025 98,50% 99,50% 4,76%
EUROVEA III 2026 92,25% 94,25% 5,30%
Alpha Quest 5%/2025 98,00% 100,00% 4,98%
AUCTOR 5,0%/2025 98,00% 100,00% 4,99%
Eurovea II 2025 95,13% 97,13% 4,71%
JTEF X 5,1%/2026 98,00% 101,00% 4,17%
Retail Property Finance III 2026 88,00% 91,00% 5,01%
Retail Property Finance I 2026 90,50% 93,50% 5,05%
RPF II 5,3%/2026 98,00% 101,00% 4,74%
JTEF IX 5,2%/2026 98,00% 101,00% 4,63%
JTEF VII 2025 96,75% 97,75% 4,25%
JTEF VI 2025 94,75% 96,75% 4,11%
JTREF 2025 94,95% 95,40% 6,11%
JTEF II 5,25%/2025 99,75% 100,25% 0,75%
Perpetuita 7%* 98,00% 100,00% 7,00%
Perpetuita 9%* N/A N/A N/A

Najdôležitejšie z makrodát

 
                   
 
  • Úverová aktivita v Číne sa za december zlepšila nad očakávania analytikov.

Čas
Krajina
Udalosť
Skutočná hodnota
Predchádzajúca hodnota
14:30 USA Index výrobných cien m/m december 0,20% 0,40%
14:30 USA Index výrobných cien r/r december 3,30% 3%

Sadzby centrálných bánk

 
                   

Krajina
Hlavná sadzba centrálnej banky
3-mesačná medzibanková sadzba
eurozóna (ECB) 3,15% 2,79%
USA (FED) 4,25% až 4,5% 4,85%
Spojené kráľovstvo (BoE) 4,75% 5,30%
Švajčiarsko (SNB) 0,50% 0,44%
Česká republika (ČNB) 4,00% 3,92%
Japonsko (BoJ) 0,25% -0,03%

Dôležité správy z ekonomiky

 
                   
 
  • Čínsky bankový systém poskytol 990 miliárd jüanov nových úverov za december, čo prekonalo odhady pri tom, ako oznámené vládne stimuly začínajú postupne účinkovať pri signáloch stabilizácie realitného trhu. Celkové nové úvery za rok 2024 dosiahli 18,1 bilióna jüanov, čo je prvý medziročný pokles za 13 rokov a najmenšie číslo od roku 2019, keď bol problémom hlavne dopyt po úveroch ako ich ponuka pri prasknutej bubline na realitnom trhu a vysokom zadlžení lokálnych vlád. Celková úverová aktivita (total social financing) sa však postupne zlepšuje a mala by prispieť k udržaniu okolo päťpercentného rastu HDP v tomto roku po oznámených menových a fiškálnych stimuloch.
 

Kľúčové očakávané udalosti

 
                   
 
  • Ráno bude publikovaný decembrový inflačný report zo Spojeného kráľovstva.
  • Dopoludnia bude zverejnená novembrová priemyselná produkcia za eurozónu ako celok.
  • Hlavná pozornosť dňa sa bude sústreďovať na 14.30 h a na zverejnenie decembrovej inflácie z USA.
  • Okrem toho z USA dorazí januárový prieskum Empire Manufacturing, ktorý mapuje náladu vo výrobnom sektore regiónu New York, a večer bude zverejnená Béžová kniha Fedu sumarizujúca stav americkej ekonomiky podľa jednotlivých dištriktov.
  • Dnes sa naplno rozbieha firemná výsledková sezóna za štvrtý kvartál 2024, keď pred otvorením Wall Street budú publikovať čísla veľké banky ako JP Morgan, Wells Fargo, Goldman Sachs, Citigroup a Bank of New York Mellon.

Zdieľať na sociálnych sieťach:

Nasledujúce články

Správy z trhov 14.01.2025 Ranný prehľad trhov 14. 1. 2025
Správy z trhov 13.01.2025 Graf týždňa: Euro je najslabšie od novembra 2022
Správy z trhov 13.01.2025 Januárový výpredaj akcií i dlhopisov pokračuje
Správy z trhov 13.01.2025 Graf týždňa: Americkým akciám sa v novom roku zatiaľ nedarí
Zobraziť všetky

Vážime si Vaše súkromie

Radi by sme Vám poskytli čo najlepšie skúsenosti s našou webovou stránkou. Súbory cookie sa používajú na lepšie prispôsobenie vašich skúseností s webovou stránkou, aby sme Vám mohli ponúknuť reklamu na mieru a zistiť, ako návštevníci používajú našu webovú stránku. Kliknutím na tlačidlo Prijať všetky súbory cookie súhlasíte s tým, že môžeme používať všetky typy súborov cookie. Ak chcete povoliť používanie len určitých typov súborov cookie, môžete tak urobiť v časti Nastavenia súborov cookie. Kliknutím na Odmietnuť súbory cookie môžete odmietnuť používanie všetkých súborov cookie okrem tých, ktoré sú nevyhnutné na prevádzku našej webovej stránky.

Prijať všetko Odmietnuť všetko Nastavenia